零壹財經 
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作者：李薇
來源：零壹財經（ID：Finance_01）
8月13日，寧波銀行（002142.SZ）正式發布2021年中報，這也是A股上市銀行的首份半年報。截至2021年6月末，寧波銀行實現營業收入250.19億元，同比增長25.21%；歸屬于母公司股東的凈利潤95.19億元，同比增長21.37%，業績增速表現優異，展現出了標桿城商行的穩健經營成果。
后疫情時期，銀行業面臨的最大挑戰在于保持資產質量的穩定性，寧波銀行始終堅守著“控制風險就是減少成本”的理念。截至2021年6月末，寧波銀行的不良貸款率僅為0.79%，連續10多年不良貸款率低于1%，實現質效提升。借助金融科技，寧波銀行持續優化升級自身的核心競爭力，在小微金融、財富管理等領域尋求“第二增長曲線”，展現了“規模、效益、質量”協同發展的經營格局。
一、質效提升：總資產超1.8萬億，高質量發展之路成就典范
寧波銀行是我國首批上市的城商行之一，總部地處民營經濟發達的浙江寧波，借助國家長三角一體化政策紅利，逐步發展為國內中小商業銀行的標桿典范。從2021年上半年經營數據來看，寧波銀行資產規模超過1.8萬億，比年初增長12.72%，在增速上保持業界領先地位。
統計數據顯示，寧波銀行的資產規模從2017年的10320.42億元增長至2021年上半年的18337.21億元，增幅達到近八成。與此同時，貸款總額也從3462.01億元增長至7958.56億元，增幅實現1.3倍，可見近年來保持穩健的增長態勢。
圖 1：2017年-2021年上半年寧波銀行總資產
與貸款總額（單位：億元）
資料來源：寧波銀行年報，零壹智庫
零壹智庫觀察2017-2021年上半年寧波銀行營業收入與凈利潤兩項指標，整體來看保持穩健增長態勢。在同比增速上，2021年上半年分別為25.21%、21.37%，均超越了20%。尤其是凈利潤方面，2021年上半年實現凈利潤95.19億元，已經超越了2017年全年利潤的93.34億元規模。
圖 2：2017年-2021年上半年寧波銀行營業收入
與凈利潤（單位：億元、%）
資料來源：寧波銀行年報，零壹智庫
寧波銀行穩步實施“大銀行做不好，小銀行做不了”的經營策略，2021年以來持續強化風控管理，由此塑造出不良貸款率僅為0.79%的良好局面。面對復雜多變的宏觀經濟環境，寧波銀行更為注重高質量發展，尋求“規模、效益、質量”協同發展，將風險管理作為可持續發展的第一要務，進而構建獨特的市場競爭能力。
二、零售金融：投向小微金融與財富管理，加速轉型升級
江浙地區聚集著大量的小微企業客群，寧波銀行在服務實體經濟、開展小微信貸業務方面，具備天然的發展基因。財報顯示，寧波銀行已形成了四大業務護城河，即財資、國金、零售公司和財富管理。從零售金融的視角看，零售公司和財富管理這2項業務的發展潛力巨大，逐步成為全新的利潤增長點。
從零售公司的業務來看，寧波銀行將小微金融業務納入大零售板塊，截至2021年6月末，該行零售公司貸款余額1311億元，較年初增加226億元，增長20.8%。同時，從整體個人貸款的占比來看，個體經營貸款的占比從2020年末的8.73%上升至2021年上半年的9.64%，可見監管政策引導下的扶持小微信貸力度增強。2021年初以來，寧波銀行創新優化小微企業綜合金融解決方案，多措并舉降低小微企業融資成本。
表 1：寧波銀行2021年上半年個人貸款金額與占比情況
資料來源：寧波銀行2021年半年報
從財富管理的業務布局來看，財報數據披露，寧波銀行在2021年上半年的個人客戶AUM總量6095億元，較年初增加755億元。其中，儲蓄存款2246億元，較年初增加232億元；基金保有量1009億元，較年初新增241億元；財富客戶707萬戶，較年初增加69萬戶。
作為一家標桿城商行，寧波銀行持續優化商業模式，多年前就打造多元化的利潤中心。目前，寧波銀行已形成了公司銀行、零售公司、財富管理、私人銀行、個人信貸、遠程銀行、信用卡、投資銀行、資產托管、票據業務、金融市場、資產管理12個利潤中心。這種布局體系使大零售及輕資本業務的盈利占比不斷提升，進而增強可持續性發展能力。
子公司方面，寧波銀行形成了永贏基金、永贏租賃、寧銀理財3個利潤中心。2021年上半年，分別實現凈利潤1.4億元、5.76億元和1.73億元。其中，寧銀理財與財富管理業務將形成協同效應，進一步提升盈利空間。
零壹智庫研究發現，在此次公布的2021年半年報中，金融科技一詞被提及14次，成為寧波銀行數字化轉型的核心驅動力。寧波銀行堅持智慧銀行戰略，以金融科技“十中心”和“三位一體”的新研發中心體系，探索金融產品、服務渠道、營銷經營、營運風控四大領域的數字化轉型。上述舉措將推動形成零售金融的“第二增長曲線”，在同類銀行中建立起比較優勢，通過數字化運營來實現零售用戶綜合貢獻度提升。
三、核心競爭力：構建五位一體的特色化城商行經營管理模式
寧波銀行董事長陸華裕在半年報中強調，只有真正具備核心競爭力的銀行，才能在行業的分化中抓住機遇、脫穎而出。具體來看，寧波銀行提煉出下述5點核心競爭力，展現標桿城商行的可持續發展核心要素：
第一項核心競爭力是“深耕優質經營區域，潛心聚焦優勢領域”。該行實施以長三角為主體，以珠三角、環渤海灣為兩翼的“一體兩翼”發展策略，并聚焦于大零售業務和輕資本業務的拓展；
第二項核心競爭力是“盈利結構不斷優化，盈利來源更加多元”。從上文介紹的該行12個利潤中心與3個子公司來看，多元化業務布局進一步增強其可持續性發展能力；
第三項核心競爭力是“風險管理卓有成效，經營發展行穩致遠”。寧波銀行每期財報均提出要守住風險底線，可見在風險預警、貸后回訪、行業研究、產業鏈研究等環節，嚴格注重風險管理，由此使其不良率在行業中一直處于較低水平；
第四項核心競爭力是“金融科技融合創新，助力商業模式變革”。寧波銀行近年來不斷加強金融科技資源投入，實施系統化、數字化、智能化的金融科技發展策略，將科技作為轉型升級的核心驅動力；
第五項核心競爭力是“人才隊伍儲備扎實，員工素質持續提升”。在人才隊伍訓練上，寧波銀行大學、寧波銀行知識庫、知識圖譜、員工帶教、“標準化、模板化、體系化”體系運轉有效并持續優化，為應對銀行業的激烈競爭和可持續發展提供充足動力。
綜上所述，寧波銀行2021年將構建出五位一體的特色化城商行經營管理模式，值得同業機構借鑒學習。此外，該行始終堅持“專注主業，回歸本源，服務實體”的發展理念，實施全面風險管理，進而形成了差異化經營策略，尋求自身比較優勢，加快構筑發展護城河。
四、小結
寧波銀行交出2021年上半年的首份成績單，憑借著總資產超過1.8萬億、凈利潤增速同比增長21.37%、不良率僅為0.79%等亮眼數據，再次使業界聚焦于這家標桿城商行。展望下半年，寧波銀行將繼續秉承高質量發展與嚴守風險底線的經營策略，在零售金融領域重點發展小微金融與財富管理業務，將金融科技作為商業模式升級的核心驅動力。此外，寧波銀行在半年報中提出定位、盈利、風控、科技與人才等5項核心競爭力，將驅動其塑造可持續發展能力。
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